Chu Phuong Tóm tắt
- Vàng neo quanh mức đỉnh nhiều tháng sau phiên tăng mạnh nhất 2 tuần.
- Vàng bứt lên khi Cục dự trữ Liên bang Mỹ nâng lãi suất 0,25%; dữ liệu kinh tế thấp hơn dự báo.
- Đô la Mỹ, lợi suất trái phiếu kho bạc giảm tiếp thêm sức mạnh cho phe mua vàng.
- Nhà đầu tư ngóng quyết sách tiền tệ từ các NHTW lớn khác, Bảng lương phi nông nghiệp Mỹ tháng 1.
Phân tích
Trong phiên Á sáng thứ Năm 02/02, giá vàng leo lên gần $1955 – cao nhất từ tháng 4/2022. Quý kim bứt phá mạnh mẽ trong ngày đầu tháng sau khi Cục dự trữ Liên bang Mỹ kết thúc cuộc họp 2 ngày với động thái tăng lãi suất 25 điểm cơ bản.
Quyết định của Fed là phù hợp với kì vọng và dự báo của thị trường suốt giai đoạn vừa qua. Yếu tố giúp vàng tăng là Tuyên bố chính sách tiền tệ từ Fed, khi họ nhấn mạnh lạm phát “đã giảm bớt phần nào nhưng vẫn còn cao”.
Cũng thúc đẩy đà tăng của vàng (XAU/USD) là cuộc họp báo của Chủ tịch Fed Powell với những ngôn từ như: “Chúng tôi có thể tuyên bố rằng quá trình giảm phát đã bắt đầu”. Nhà hoạch định chính sách cũng chấp nhận nhu cầu cắt giảm lãi suất vào cuối năm 2023 nếu lạm phát giảm nhanh hơn nhiều kì vọng. Chủ tịch Fed cũng không quên lưu ý rằng họ sẽ tăng lãi suất thêm nhiều lần nếu muốn tiếp tục chiến thắng lạm phát.
Các dữ liệu kinh tế Mỹ ủng hộ vàng
Ngoài chính sách tiền tệ Mỹ đang khá ủng hộ, các số liệu kinh tế hôm qua cũng ảnh hưởng nhất định tới tâm lí thị trường, đồng USD và vàng.
- Chỉ số PMI Sản xuất ISM của Hoa Kỳ tháng 1 giảm xuống mức thấp nhất kể từ tháng 6/2020 là 47,4, thấp hơn so với ngưỡng 48,0 dự kiến và mức 48,4 của tháng 12.
- Thay đổi việc làm ADP cũng rớt xuống mức thấp nhất trong một năm là 106 nghìn; thấp hơn nhiều dự báo 178 nghìn và con số 253 nghìn của tháng 12.
- Ngược lại, Cơ hội việc làm của JOLTS đã tăng lên 11,012 triệu vào tháng 12, vượt qua mức 10,25 triệu được dự báo và 10,44 triệu trước đó.
Phản ứng tổng thể với các số liệu kinh tế Mỹ và quyết sách từ Fed, Chỉ số Đô la Mỹ (DXY) đã giảm xuống gần mức thấp nhất kể từ tháng 4/2022, chạm mức 10,90 vào sáng nay, sau khi có phiên rơi mạnh nhất 3 tuần trong ngày 01/02. Lợi suất Trái phiếu chính phủ Mỹ kì hạn 10 năm hiện ở mức 3,404%.
Sắp tới: Cuộc họp của các NHTW lớn, NFP tháng 1 cần được theo dõi sát sao
Sau cuộc họp của Fed, giới thương nhân ngay lập tức chuyển hướng sang cuộc họp chính sách tiền tệ của Ngân hàng Trung ương châu Âu (ECB) và Ngân hàng Trung ương Anh (BoE) bởi quyết định của họ ảnh hưởng sâu sắc tới đồng USD. Theo đánh giá từ thị trường, cả hai ngân hàng ECB và BoE đều có khả năng công bố nâng lãi suất 0,50%.
Các bình luận có phần diều hâu hơn từ quan chức ECB những ngày qua có khả năng tiếp tục ủng hộ vàng.
Với số liệu kinh tế, tiêu điểm theo dõi là Bảng lương phi nông nghiệp (NFP) Mỹ tháng 1. Thị trường dự kiến nền kinh tế tạo ra 185 nghìn việc làm so với 223 nghìn của tháng 12.
Phân tích kỹ thuật
Thị trường vàng duy trì ổn định trong kênh tăng giá (dạng hình cái loa) trong 3 tuần qua. Vàng được ủng hộ bởi tín hiệu tăng từ Đường trung bình động Hội tụ và Phân kỳ (MACD).
Tuy nhiên, Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) đã bước vào vùng quá mua nên có thể vàng sẽ có nhịp chỉnh ngắn hạn trước khi tiếp tục chinh phục các mức cao hơn.
Đối với kịch bản giảm, chúng tôi đánh giá Đường trung bình động hàm mũ (EMA) 100 tại $1912. Nếu mất ngưỡng này, vàng dễ chỉnh về đường hỗ trợ của kênh tăng giá tại $1900.
Nếu tệ nhất, vàng mất ngưỡng $1900 thì vùng $1866 cực kì đáng chú ý.
Đối với kịch bản tăng, vàng có thể tấn công đường trên của mẫu hình tăng giá tại $1962. Nếu thành công, đỉnh cuối tháng 3/2022 tại $1966 sẽ xuất hiện nhanh chóng.
Việc chinh phục thành công ngưỡng $1966 là nền tảng tốt để vàng trở lại xu hướng tăng hồi tháng 4/2022 lên $1999.
Vàng: Biểu đồ 4h
Xu hướng: Kỳ vọng tăng giá hạn chế.
Nhận định
Giá vàng hiện quanh mức $1954 – nhích nhẹ 1USD, tương đương 0,02% so với giá mở cửa phiên Tokyo.
Triển vọng thị trường cực kì tích cực khi giá vàng vượt xa các đường trung bình động quan trọng gồm SMA 20, 50, 100 và 200 ngày tương ứng tại: $1910,49 – $1840,72 – $1762,09 – $1776,05.
Khuyến nghị
Nhà đầu tư cần theo dõi phản ứng của vàng tại Fibonacci 38,2% ở $1941 và Fibonacci 61,8% tại $1933,21.
Chờ mua vàng tại các vùng mang tính hỗ trợ: $1931,58 – $1909,6 – $1898,59.
Chờ bán vàng tại các vùng kháng cự: $1964,57 – $1975,58 – $1997,56.
Giavang.net
